以下哪一項對LEAPS（長期權(quán)益預(yù)期證券）的描述是正確的？（）

當(dāng)?shù)谝淮位Q協(xié)商時，互換價值通常接近于零。

已購買期權(quán)的頭寸是期權(quán)中的多頭頭寸。

在利率互換中，交易雙方無論在交易的初期、中期，還是期末都不交換本金。

兩值期權(quán)（Binary options）可通過CBOE交易。

以下對期權(quán)內(nèi)在價值的描述最貼切的是（）。

若當(dāng)前歐式看漲期權(quán)價格為1美元，給出套利方案和結(jié)果。

交易者買入看漲期權(quán)，賣出具有相同執(zhí)行價格和到期日的看跌期權(quán)。這個做法相當(dāng)于遠(yuǎn)期的短頭寸。

金融衍生產(chǎn)品交易本身是一種零和游戲，一方的盈利，必然是交易對手的損失。

期貨交易一般不進(jìn)行實物交割。