在哪一種情況下，基于股票的美式看跌期權(quán)更有可能提前行使？（）

在現(xiàn)貨與期貨數(shù)量相等的情況下，基差變強對空頭套期保值有利。

當?shù)谝淮位Q協(xié)商時，互換價值通常接近于零。

互換在交易所市場中的交易多于場外市場的交易。

高信用等級A公司與低信用等級B公司，進入各自優(yōu)勢的利率市場，再利用利率互換，雙方都可以獲得在原來不占優(yōu)勢的利率市場的利率改善，而且是沒有風險的。

以下哪一項對看漲期權(quán)的描述是正確的？（）

金融衍生產(chǎn)品交易本身是一種零和游戲，一方的盈利，必然是交易對手的損失。

若當前歐式看漲期權(quán)價格為5美元，給出套利方案和結(jié)果。

以下哪一項對期權(quán)空頭頭寸的描述是正確的？（）

兩值期權(quán)（Binary options）可通過CBOE交易。